$COIN 上漲5.7% 美越達成貿易協議 標普那指均創歷史新猷(股債投組 YTD +8.16%)

投組成分個股(eToro實單績效連結)

本日創歷史新高個股 $VT $VOO $QQQ $ORCL

市場重要指數

在美國與越南達成貿易協議後，美股週三 (2 日) 收盤普遍走高，標準普爾 500 指數和那斯達克指數均創歷史新猷。

美國總統川普週三宣布美越達成貿易協議，內容包括美國對越南商品徵收 20% 的關稅，以及 40% 的「轉運」關稅。該協議將使美國能夠免關稅進入越南市場。Nike 股價彈升超 4%，因其約有一半鞋類產品在越南與中國製造。

美國財政部副部長福肯德 (Michael Faulkender) 週三透露，預計下週將宣布多項貿易協議。

週三稍早，有「小非農」之稱的 ADP 就業報告顯示，美國 6 月民間企業新增就業人數意外轉為負值 (減少 3.3 萬個就業崗位)，創下 2023 年 3 月以來首見。

然而，ADP 報告在預測政府官方月度就業報告方面的準確性一向不佳。官方數據將於週四公布，經濟學家預估 6 月非農新增就業人數為 11 萬人。

若即將公布非農就業數據也不如預期，聯準會 7 月稍晚召開政策會議時可能會考慮降息。

市場對本月降息的預期正逐步升高，CME 的 FedWatch 工具顯示，目前降息機率約為 23%，高於前一日的 21%。

此外，投資人也在消化川普稅改法案的進展。該法案週二在參議院驚險闖關成功，目前回到眾議院進行表決，但共和黨內仍有部分議員持保留態度。

企業新聞

美越協議促使依賴越南生產的鞋類和服裝類股急彈。Nike $NKE 週三強漲 4.06%。家電製造商 SharkNinja $SN 飆高 7.15%。家居品牌 RH $RH 升超 3%。Wayfair $W 猛升逾 8%。維多利亞的秘密 $VSCO 大漲 4.40%。

特斯拉 $TSLA 彈升 4.97% 至每股 315.65 美元。特斯拉 2025 年第二季交車量年跌 13.5% 至 38 萬 4,122 輛，創該公司史上最大跌幅，分析指出，儘管特斯拉第二季交車量欠佳，但該季可能是低點，最糟情況應該已過去。

蘋果 $AAPL 暖漲 2.22% 至每股 212.44 美元，美國將對來自越南輸美商品加徵新關稅，包括 AirPods、iPad、Mac mini 等產品將面臨關稅成本暴增，稅率自 4% 來到至少 20%。

然而，瑞銀報告指出，越南出口至美國的蘋果產品僅佔總營收的一小部分，因此即使加徵關稅，也僅會造成有限衝擊。

健康保險公司 Centene $CNC 因健康保險市場業務面臨意外挑戰以及醫療補助計畫成本攀升，撤回 2025 年財測，該股週三崩跌 40.35% 報每股 33.78 美元。

外傳英特爾新任執行長陳立武考慮終止 18A 製程對外推廣，轉攻 14A 技術，以吸引更多大型客戶，進一步加強對台積電的競爭力。英特爾 $INTC 週三仍挫跌 4.25% 至每股 21.88 美元。

加密貨幣新聞

$BTC 突破109,000美元，日內漲幅0.28%

$ETH 突破2,600美元，日內漲幅4.11%

Ripple $XRP 繼Circle之後申請美國銀行牌照，旗下子公司Standard Custody申請聯準會主帳戶

比利時KBC銀行將向零售客戶推出比特幣和以太坊交易服務

Binance Pay為80多家法國裡維埃拉商家提供加密貨幣支付服務

$CRCL 上漲6.2% 川普無意延長關稅寬限期 道瓊連四紅(股債投組YTD +7.6%)

投組成分個股(eToro實單績效連結)

本日創歷史新高個股

市場重要指數

美股週二 (1 日) 漲跌互見，拉開今年下半年的序幕。道瓊收漲超 400 點，連續四個交易日走升，標普 500 指數與那斯達克指數自歷史高點小幅回落。

太陽能與風能類股激漲，參議院取消對可再生能源項目的消費稅。特斯拉暴跌逾 5%，因川普考慮「驅逐」馬斯克出境。

美國參議院週二驚險通過總統川普的「大而美法案」，以 50 比 50 僵局表決，副總統范斯 (JD Vance) 投下關鍵一票，使川普標誌性的稅收與支出法案得以過關，趕在總統設定的 7 月 4 日截止前達陣。該法案接下來將送回眾議院，針對參院修改版本進行表決。

距離川普設定的 7 月 9 日關稅最後期限僅剩一週，各主要貿易夥伴紛紛加緊談判。

週二尾盤時段，川普重申，他無意延長 7 月 9 日到期的貿易協議談判期限，並對美國與日本達成協議的可能性表示強烈懷疑，但相對樂觀看待美印達成協議。

川普威脅道，若美日談判破裂，將對日本輸美商品大幅加徵關稅，可能是 30%-35% 的稅率。

市場亦關注聯準會消息，聯準會主席鮑爾週二出席歐洲央行在葡萄牙辛特拉舉辦的論壇，鮑爾首度證實，如果不是因為關稅，聯準會早就降息了。鮑爾並不排除在 7 月底降息的可能性，稱聯準會仍然是「一會一決議，一切看數據」。

最新數據顯示，5 月職位空缺數高於預期，但聘僱率與辭職率仍徘徊在十年低點附近，顯示勞動市場處於「停滯」狀態，該數據引發美債拋售潮，對政策敏感的 2 年期美債殖利率創三週多以來的最大升幅。

企業新聞

特斯拉 $TSLA 股價週二重挫逾 5%，報每股 300.71 美元。川普與執行長馬斯克近期圍繞法案所爆發的爭議，成為壓抑股價的主因。川普週二建議政府效率部門 (DOGE) 應該好好看看與馬斯克相關的補貼，他還考慮「驅逐」馬斯克出境。

Hargreaves Lansdown 機構高級股票分析師 Matt Britzman 表示：「隨著特斯拉即將公布最新交車數據，公司核心汽車業務面臨激烈競爭，這場政治鬧劇可能會重新點燃市場對特斯拉看空的情緒。」

蘋果 $AAPL 週二走高 1.29% 至每股 207.82 美元。Jefferies 將蘋果股票評級上調至「持有」，主因是關稅拉動需求和中國市場市占率的復甦。不過，蘋果因銷售搭載高通調變解調器的產品侵犯一項無線通訊系統專利，需向 TOT Power Control SL 支付 1.107 億美元賠償金。

亞馬遜 $AMZN 收紅 0.49% 至每股 220.46 美元。《華爾街日報》報導，亞馬遜正在迅速邁向倉庫自動化的新里程碑：「機器人的數量很快就會和人類一樣多。」這相當於超過一百萬個機器人。約 75% 的配送業務已導入機器人協作，提升效率並緩解人力流失壓力。

加密貨幣新聞

$BTC 突破106,000 USDT，24 小時跌幅收窄至0.96%

$ETH 跌破2,400 USDT，24 小時跌幅4.42%

$BNB 突破650 USDT，24 小時跌幅收窄至0.94%

美國SEC 發布新的加密貨幣ETF 指南

歐洲央行批准兩項DLT交易研究以提升支付系統效

$PLTR 上漲4.2% 那指標普投組再創歷史新高 Q2表現耀眼(股債投組YTD +8.16%)

投組成分個股(eToro實單績效連結)

本日創歷史新高個股 $NFLX $NVDA $QQQ $VT $AOA $VOO $META $MSFT

市場重要指數

隨著美加兩國談判重啟、聯準會可能提早降息的預期升溫，投資人信心回穩，美股週一 (30 日) 收高。標普 500 指數和那斯達克指數再創歷史新高。在通過聯準會年度壓力測試後，多家大型銀行股價表現強勢，

標普 6 月份累計上漲 4.96%，第二季大漲 10.57%，創下自 2023 年以來的最佳季表現，今年上半年則上漲 5.50%。

道瓊該月漲 4.32%，第二季上漲 4.98%，上半年累計漲幅 3.64%。那指月線升幅 6.57%，第二季飆高 17.75%，上半年上漲 5.48%。

美國總統川普表示，對大部分國家的對等關稅 90 天暫緩期 7 月 9 日期滿後不打算延長。

白宮經濟顧問哈塞特週一指出，加拿大取消對美國科技企業課徵數位服務稅後，美國將立刻重啟與加拿大的貿易談判。

週一還傳出，歐盟有意接受美方課徵 10% 普遍關稅，但要求美方針對特定產業提供豁免，包括製藥、酒精、半導體及商用飛機等關鍵產業。

另外，川普威脅要對日本輸美產品實施新一輪關稅，因為日本拒絕進口美國稻米。

川普週一再次公開敦促聯準會降息，並批評主席鮑爾行動過慢。他表示，聯邦資金利率應接近 0.5%。白宮發言人李威特當天展示川普寫給鮑爾的手稿副本，證實川普已正式向聯準會提出降息要求。

市場觀察家正密切關注參議院就川普提出的 4.5 兆美元減稅法案進行的談判，共和黨領袖正競相說服黨內反對派支持該法案。

國會預算辦公室估計，按照目前的方案，該法案將在十年內使美國赤字增加 3.3 兆美元。參議院將於週一就數十項修正案進行馬拉松式投票。

企業新聞

蘋果 $AAPL 收紅 2.03% 至每股 205.17 美元。知情人士指出，蘋果 (AAPL-US) 傳評估讓語音助理 Siri 改採 Anthropic 或 OpenAI 的人工智慧 (AI) 模型，可能捨棄原本自研的 Foundation Models 技術，試圖扭轉近年在生成式 AI 領域落後對手的窘境。

企業級軟體與雲端服務巨頭甲骨文 $ORCL 因簽下每年高達 300 億美元的雲端服務合約而勁揚近 4%。

Meta $META 走升 0.61% 至每股 738.09 美元，登上歷史高峰。Meta 執行長祖克柏宣布組建一支「超級智慧」團隊，據傳從 OpenAI 挖角四位來自中國的頂尖 AI 研究員。

亞馬遜 $AMZN 下滑 1.75% 至每股 219.39 美元。任天堂因不滿亞馬遜未經授權販售其產品，決定將旗下商品自亞馬遜美國網站全面下架，使亞馬遜錯失銷售任天堂全新遊戲主機 Switch 2 的機會，而該主機首發被視為遊戲史上規模最大的一次上市活動。

加密貨幣新聞

BTC 跌破107,000 USDT，24 小時跌幅1.28%

ETH 跌破2,500 USDT，24 小時跌幅2.63%

德國最大銀行集團Sparkassen將提供加密貨幣交易服務，包括BTC和ETH

美國首個質押加密貨幣ETF將於週三推出，Solana價格上漲

Circle 申請成立國家信託銀行以加強USDC 基礎設施